المجموعة تنشر تقريرها الأسبوعي عن أداء البورصة للفترة 23-27 أبريل 2017

المؤشر العام يقترب نزولاً من حاجز دعم 10000 نقطة

اقتربت البورصة مع نهاية  الأسبوع الماضي من نهاية موسم إفصاحات الربع الأول من العام 2017، حيث أفصحت نحو 36 شركة عن نتائجها، نصفها أو نحو 18 شركة خلال الأسبوع المنصرم. وقد كانت معظم النتائج المعلن عنها غير جيدة واتسمت بتراجع الأرباح عن الفترة المناظرة بشكل ملحوظ. ومع وجود بعض الإستثناءات كارتفاع أرباح المستثمرين والرعاية، فإن مجمل النتائج لـ 36 شركة قد أسفرت عن تراجع في الأرباح بنسبة 4.65% إلى 9.4 مليار ريال. وفي ظل هذع الأجواء، ومع تراجع سعر نفط برميل الأوبك إلى 48.90 دولار للبرميل، فإن التحسن المحدود في حجم التداول لم ينجح في وقف تراجع الأسعار والمؤشرات، فانخفض المؤشر العام بنحو 152 نقطة ووصل إلى مستوى 10090 نقطة. وتعرض المجموعة للأوراق المالية لملامح أداء البورصة القطرية في الأسبوع المنتهي يوم 27 أبريل بالأشكال البيانية، ويتبع ذلك عرضاً موجزاً لأهم الأخبار والتطورات الإقتصادية المؤثرة.

•       أخبار الشركات:

1- ارتفع مجمل ربح المستثمرين من نشاطها في الربع الأول من العام 2017 بنسبة 9.3% إلى 115.7 مليون ريال.  واستقرت المصروفات عند 25.9 مليون ريال بزيادة طفيفة.  ومن ثم ارتفع صافي الربح التشغيلي بنسبة 11.4% إلى 91.6 مليون ريال. وبعد طرح صافي تكلفة التمويل- التي انخفضت بنسبة 18.3% إلى 10.7 مليون ريال-، وإضافة حصة من أرباح شركات أخرى، فإن صافي ربح الشركة يرتفع بنسبة 13.4% إلى 84.9 مليون ريال.

2- انخفض إجمالي إيرادات ناقلات في الربع الأول بنسبة 3.1% إلى 877.5 مليون ريال منها 752.6 مليون ريال إيرادات السفن، و 83.8 مليون إيرادات المشاريع المشتركة. وارتفع إجمالي المصاريف بنسبة 3.2% إلى 686.2 مليون ريال منها 170.8 مليون ريال المصاريف التشغيلية، و 189.6 مليون ريال مخصصات الإهلاك، و 293.1 مليون ريال تكاليف التمويل. وبالنتيجة  انخفض ربح الفترة بنسبة 20.4% إلى 191 مليون ريال، لكن الدخل الشامل تحول إلى ربح بلغ 194.7 مليون ريال مقابل خسارة شاملة في الفترة المناظرة بقيمة 455.1 مليون ريال.

3- ارتفع إجمالي إيرادات الريان في الربع الأول بنسبة 8.1% إلى 1013.7 مليون ريال، منها 896.8 مليون ريال الدخل من التمويل والاستثمار. وارتفعت المصاريف بنسبة 9.1% إلى  227 مليون ريال، منها  82.4 مليون ريال مصاريف الموظفين. وارتفعت حصة أصحاب الودائع من الأرباح بنسبة 45.1% إلى 273.7 مليون ريال، علماً أن رصيد أصحاب الودائع قد ارتفع في نفس الفترة بنسبة 11.8% فقط إلى 55.7 مليار ريال. وبالنتيجة انخفض صافي ربح الفترة بنسبة 6.5% إلى 510.3 مليون ريال.

4- انخفضت إيرادات التشغيل لشركة ملاحة في الربع الأول بنسبة 15.6% إلى 648 مليون ريال، وانخفضت المصاريف بنسبة 9.5% إلى 463 مليون ريال. وبالنتيجة انخفضت أرباح التشغيل بنسبة 26.6% إلى 185 مليون ريال. وبعد إضافة أرباح من شركات أخرى وخصم صافي تكلفة التمويل، فإن صافي الربح ينخفض بنسبة 33%  إلى 236.2 مليون ريال.  وتقلصت الخسائر الشاملة في استثمارات متاحة إلى 49.5 مليون ريال مقارنة بـ 389.1 مليون ريال في الفترة المناظرة، مما جعل الدخل الشامل يتحسن إلى ربح 186.8 مليون ريال مقارنة بخسارة شاملة 37.2 مليون ريال في الفترة المناظرة.

5- انخفض إجمالي ربح شركة الإسمنت في الربع الأول بنسبة 27.2% إلى 83.9 مليون ريال، ونتج ذلك عن تراجع مبيعات الإسمنت، وزيادة تكلفة البيع.  وبعد إضافة بنود إيرادات أخرى، وطرح المصاريف المستقرة عند 10.8 مليون ريال، فإن صافي الربح ينخفض بنسبة 31.5% إلى 84.8 مليون ريال، وانخفض الدخل الشامل إلى 78.3 مليون ريال.

6- ارتفع إجمالي إيرادات العامة للتأمين في الربع الأول بنسبة 4.2%  إلى 145.9 مليون ريال ، وجاء التحسن من الإيرادات الأخرى التي ارتفعت إلى 100.9 مليون ريال بينما انخفض صافي أقساط التأمين قليلا إلى 45 مليون ريال. وارتفع إجمالي المصاريف بنسبة  22.4% إلى 106.5 مليون ريال، منها 29.5 مليون ريال صافي المطالبات، و 43.7 مليون ريال مصاريف إدارية وعمومية. وبالنتيجة انخفض صافي ربح الفترة بنسبة 20% إلى 43 مليون ريال. وتقلصت خسائر الدخل الشامل إلى النصف في الاستثمارات وفروق العملة، فارتفع الدخل الشامل بنسبة 28.9% إلى 25.4 مليون ريال.

7-استقرت إيرادات أوريدو في الربع الأول عند مستوى 8 مليار ريال مقارنة بـ 7.9 مليار ريال في الفترة المناظرة. واستقر إجمالي المصروفات عند 7.18 مليار ريال منها 2.95 مليار ريال مصاريف التشغيل و 1.7 مليار ريال مصاريف البيع، و 2.1 مليار ريال مصاريف الإهلاك، و433 مليون ريال صافي تكلفة التمويل. وبعد إضافة إيرادات أخرى 71 مليون ريال، وحصة من نتائج شركات زميلة بقيمة 11.3 مليون ريال، وبعد خصم الضرائب 148.3 مليون ريال، فإن صافي الربح العائد للمساهمين  ينخفض بمقدار الثلث إلى 584 مليون ريال. وكانت هنالك أرباح في فروقات  العملة بما رفع الدخل الشامل العائد للمساهمين إلى 872.5 مليون ريال، ولكنه لا يزال أقل من دخل الفترة المناظرة الذي بلغ نحو 1397.6 مليون ريال.

8- انخفض مجمل إيرادات الطبية من نشاطها ومن إيرادات أخرى في الربع الأول بنسبة 33% إلى 880.2 ألف ريال، وانخفض إجمالي المصاريف بنسبة 8.6% إلى 2.08 مليون ريال. وانخفضت تكلفة التمويل هامشياً إلى 1.01 مليون ريال. وبالنتيجة ارتفع صافي الخسارة بنسبة 7.5% إلى 2.20 مليون ريال. 

9- انخفض إجمالي خسارة ودام من بيع اللحوم في الربع الأول بنسبة 21.8% إلى 40.6 مليون ريال. وانخفض تعويض الحكومة بنسبة 7.6% إلى 74.6 مليون ريال. وفي المقابل ارتفعت المصاريف العمومية والإدارية بنسبة 37.2% إلى 12.9 مليون ريال.  وبالنتيجة ارتفع صافي ربح الفترة بنسبة 16% إلى 22.95 مليون ريال.

10- تقلصت أرباح مزايا من البناء في الربع الأول إلى الثلث أو إلى 10.3 مليون ريال، فتقلص مجمل إيراداتها بنسبة 54.4% إلى 17 مليون ريال. وارتفعت مصاريفها بنسبة 20%إلى 3.6 مليون ريال، كما ارتفعت تكلفة التمويل  بنسبة 16% إلى 8.4 مليون ريال. وبالنتيجة  تقلص صافي الربح إلى أقل من الخمس، حيث بلغ نحو 5.02 مليون ريال..

11- انخفضت إيرادات البنك الأول في الربع الأول بنسبة 8.1% إلى 121.5 مليون ريال منها 89.7 مليون ريال إيرادات غير مصرفية. وانخفض إجمالي المصروفات بنسبة 12.9% إلى 129.2 مليون ريال منها 89.3 مصروفات غير مصرفية، و 17.8 مليون ريال للموظفين، و 13.4 مليون ريال مصروفات تشغيلية أخرى. وبالنتيجة انخفض صافي الخسارة في الربع الأول بنسبة 51.2% إلى 9.56 مليون ريال.

12- انخفض إجمالي ربح وقود من نشاطها المباشر في الربع الأول بنسبة 7.7% إلى 293.1 مليون ريال، وجاء الانخفاض نتيجة زيادة التكلفة بأكثر من زيادة قيمة المبيعات.  وارتفعت الإيرادات الأخرى بنسبة 10.4% إلى 301.4 مليون ريال  وارتفعت المصاريف في المقابل بنسبة 20% إلى 389.7 مليون ريال.  وبالنتيجة انخفض صافي الربح العائد للمساهمين بنسبة 27.3% إلى 176.5 مليون ريال.

13-ارتفع صافي دخل دلالة في الربع الأول بنسبة 37.2% إلى 17.7 مليون ريال منها 10 مليون ريال صافي العمولات من الوساطة، و 5.1 مليون ريال من دخل الاستثمارات.  وارتفعت المصروفات العمومية بنسبة 22.4% إلى 7.1 مليون ريال. وكان هنالك في العام السابق خسائر في القيمة العادلة لاستثمارات بقيمة 6.6 مليون ريال، مما جعل صافي الربح يتضاعف 22 مرة إلى 10.1 مليون ريال مقارنة بـ 446 ألف في الفترة المناظرة. ولكن من حيث الدخل الشامل  لدى الشركة الآن خسائر في القيمة العادلة تصل إلى 8.17 مليون ريال مقارنة بـخسائر مماثلة بقيمة 141 ألف ريال في الفترة المناظرة. ولذا فإن الدخل الشامل يقتصر على 1.93 مليون ريال فقط مقارنة بـ 304 ألف ريال في الفترة المناظرة.

14-انخفض إجمالي إيرادات أعمال في الربع الأول بنسبة 4.8% إلى 188.2 مليون ريال منها 184.2 مليون من النشاط المباشر. وارتفع إجمالي المصاريف بنسبة 9.5% إلى 48.5 مليون ريال منها 33.5 مليون ريال مصاريف عمومية وإدارية و 8.5 مليون ريال تكاليف تمويل و 4 مليون ريال مصاريف البيع والتسويق.وبالنتيجة انخفض صافي الربح العائد للمساهمين بنسبة 8.9% عن الفترة المناظرة ليصل إلى 114.5 مليون ريال.

15-ارتفع إجمالي ربح الميرة من نشاطها الأساسي بنسبة 5.5% إلى 105.2مليون ريال، وانخفضت الإيرادات من الإيجارات وأخرى قليلاً إلى 26.5 مليون ريال. وفي المقابل ارتفع إجمالي المصروفات بأنواعها بنسبة 29.2% إلى 101 مليون ريال منها 75.9 مليون ريال مصاريف عمومية وإدارية و 25.1 مليون ريال إهلاكات وتمويل. وبالنتيجة انخفض صافي الربح العائد للمساهمين عن الفترة المناظرة بنسبة 18.3% إلى 40.5 مليون ريال.

16-ارتفع إجمالي ربح الميرة من نشاطها الأساسي بنسبة 5.5% إلى 105.2مليون ريال، وانخفضت الإيرادات من الإيجارات وأخرى قليلاً إلى 26.5 مليون ريال. وفي المقابل ارتفع إجمالي المصروفات بأنواعها بنسبة 29.2% إلى 101 مليون ريال منها 75.9 مليون ريال مصاريف عمومية وإدارية و 25.1 مليون ريال إهلاكات وتمويل. وبالنتيجة انخفض صافي الربح العائد للمساهمين عن الفترة المناظرة بنسبة 18.3% إلى 40.5 مليون ريال.

17-ارتفع إجمالي ربح الرعاية من نشاطها بنسبة 3.1% إلى 52.1 مليون ريال، واستقرت أرباح الودائع وأخرى إلى مستوى 3.8 مليون ريال. وفي المقابل انخفض إجمالي المصاريف بنسبة 3.8% إلى38.1 مليون ريال، وبالنتيجة ارتفع ربح الفترة بنسبة 27% إلى 17.9 مليون ريال.

•       التطورات الاقتصادية

1-كانت بيانات الميزانية المجمعة للبنوك لشهر مارس قد صدرت، وأظهرت ارتفاع إجمالي الموجودات/المطلوبات بنحو 18.1 مليار ريال إلى 1282.5مليار ريال، وانخفاض إجمالي الدين العام المحلي بما في ذلك الأذونات  بنحو 13 مليار ريال إلى 423.9 مليار ريال.كما ارتفع إجمالي ائتمان القطاع الخاص المحلي بنحو نصف مليار ريال إلى مستوى 439 مليار ريال.

3-واصل سعر نفط الأوبك في الأسبوع الماضي انخفاضه وخسر بنحو 1.58 دولار للبرميل، وأقفل الخميس عند مستوى 48.90 دولار للبرميل.

   4-ارتفع مؤشر داو جونز في الأسبوع الماضي بنحو 393 نقطة إلى مستوى 20941 نقطة، وارتفع سعر صرف الدولار مقابل الين إلى مستوى 111.52 ين، فيما ارتفع إلى مستوى 1.09 دولار لكل يورو، وانخفض سعر الذهب بنحو 18 دولارإلى مستوى 1269.5 دولار للأونصة.